Análise de Carteiras

TRABALHO FINAL DE MERCADO DE CAPITAIS

SELEÇÃO DE CARTEIRAS DE INVESTIMENTO

BEATRIZ ANTUNES
LUCAS DAMASO
RAPHAEL BEZERRA
VICTORIA KRAUSE

ADMINISTRAÇÃO

2013.2 beATRIZ ANTUNES
LUCAS DAMASO
RAPHAEL BEZERRA
VICTORIA KRAUSE

sELEÇÃO DE CARTEIRAS DE INVESTIMENTO

Trabalho apresentado ao curso de Graduação em ADMINISTRAÇÃO como requisito parcial para obtenção de aprovação na cadeira de Mercado de Capitais.

Professor: roberto marcos da silva montezano

Rio de Janeiro
Novembro de 2013.
Folha de Aprovação beatriz antunes lucas damaso raphael bezerra victoria krause

SELEÇÃO DE CARTEIRAS DE INVESTIMENTO

Trabalho apresentado ao curso de Graduação em ADMINISTRAÇÃO como requisito parcial para obtenção de aprovação na cadeira de Mercado de Capitais.

Avaliação:

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Professor Doutor roberto marcos da silva montezano.

Rio de Janeiro, 13 de Novembro de 2013.
Sumário
Objetivo 5
Introdução 5
Teoria Moderna de Carteiras 6 3.1 Markowitz 6
1.1. Sharpe 8
Metodologia 10 Seleção dos Ativos 10 Cotação dos Ativos 11 Determinação de Cenários 12
Resultados e Discussão 12 Retornos e Riscos Projetados 12 Correlação entre os Ativos 14 Fronteiras Eficientes 15 Seleção de Carteiras de Investimento 17
Conclusão 21
Bibliografia 23

Objetivo
O presente relatório tem como objetivo descrever e analisar a aplicação da “Moderna Teoria de Carteiras” em exercício prático, onde seis carteiras foram selecionadas em três fronteiras eficientes de ativos distintas com base em dois perfis de aversão a risco.
Introdução
Carteira de investimentos, a grosso modo, é o conjunto de diferentes aplicações financeiras que um indivíduo possui. Ou seja, considere um indivíduo que, ao receber que determinada quantia,