Administração de Capital de Giro

ADMINISTRAÇÃO DO CAPITAL DE GIRO - ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA

CAPITAL DE GIRO

 Também conhecido como capital circulante e corresponde aos recursos aplicados que se transformam constantemente dentro do ciclo operacional. O capital de giro circula dentro da empresa e cada vez que sofre transformação em seu estado patrimonial, produz reflexo na contabilidade.

FONTES DO CAPITAL DE GIRO

As fontes são geradas pelas próprias operações da empresa, tais como duplicatas a pagar aos fornecedores, impostos a recolher, salários e encargos sociais a pagar. Outras são provenientes de atividades financeiras como empréstimos e financiamentos bancários.

FONTES DE FINANCIAMENTO

 ONEROSAS: geram encargos financeiros, tais como empréstimos e financiamentos bancários, e ainda, parcelamentos de impostos vencidos.

 NÃO ONEROSAS: geradas naturalmente pelas operações normais da empresa.

ADMINISTRAÇÃO DE DISPONIBILIDADES

 A administração do caixa (disponibilidades) contribui significativamente para a maximização do lucro da empresa, nos mostrando a figura do TESOUREIRO, que é o executivo responsável pela administração do caixa o qual deve ter uma visão integrada do seu fluxo e interagir previamente junto a áreas geradoras de recebimentos e pagamentos.

 As principais contas patrimoniais operacionais que exercem forte impacto no caixa são: Contas a receber (clientes); Estoques (estoque à vista ou à prazo); Contas a pagar (fornecedores).

SALDO MÍNIMO DE CAIXA

 Saldo mínimo de recursos que possa ser utilizado imediatamente, em função da incerteza associada aos fluxos de recebimentos e pagamentos, pois caso os recebimentos previstos não se realizem conforme a previsão, poderiam ocorrer problemas de inadimplência temporária.

 Podem ser considerados como elementos de caixa, além dos recursos monetários, as aplicações financeiras de liquidez imediata.

NECESSIDADE DE SALDO MÍNIMO DE CAIXA

 Pagamentos de compromissos financeiros gerados pelas