Gestão orçamentaria

Suelen Bellaver

ADMINISTRAÇÃO DE CAPITAL DE GIRO, ORÇAMENTO E FLUXO DE CAIXA

Resumo da disciplina Gestão orçamentaria,
Mestre: Cezer Taietti

Carazinho 2010
INTRODUÇÃO
O objetivo do presente trabalho é apresentar um estudo do capital de giro abordando o conceito, a importância, as contas do ativo circulante líquido, risco, entre outras.
O capital de giro na gestão financeira das empresas é de fundamental importância, pois esta relacionado diretamente com o ciclo operacional e com o giro dos negócios.

1 FLUXO DE CAIXA DA EMPRRESA

São as projeções operacionais as quais revelam déficit ou falta de caixa, tem-se a mão um instrumento de tomada de decisão para decidir o que deve ser feito. O saldo de caixa nunca pode ser negativo, pois quando isso ocorrer existe duas possibilidades: * Alguma conta não é paga; * A empresa obtém recursos de terceiros para suprir o déficit de caixa.
O fluxo de caixa é dividido em fluxos operacionais, fluxos de investimentos e fluxos de financiamentos.
Os fluxos operacionais são as entradas e saídas de dinheiro, operações de venda, pagamentos dos clientes representam as entradas de caixa e todos os pagamentos da mão de obra, matérias primas e custos indiretos de fabricação geram as saídas de caixa.
Os fluxos de investimento são aqueles associados à compra ou venda de ativos imobilizados da empresa (terrenos, prédios, máquinas, veículos,et) e a participação na estrutura de capital em outras empresas. As operações de compra de ativos geram saídas de caixa e as vendas desses ativos geram entradas de caixa.
Os fluxos de financiamento decorrem de operações de captações de recursos de terceiros e capital próprio. A empresa pode buscar recursos de terceiros através de empréstimos em instituições financeiras ou por venda de ações e esses operações geram entradas de caixa, e quando esta pagar