Fluxo de caixa

Fluxo de caixa e planejamento financeiro Prof. Dr. André Fernandes Lima Análise do fluxo de caixa da empresa • O fluxo de caixa (diferentemente do “lucro”) é a preocupação principal do administrador financeiro. • Um fator importante na determinação do fluxo de caixa é a depreciação. • Do ponto de vista contábil, o fluxo de caixa é resumido na demonstração de fluxos de caixa de uma empresa. • Do ponto de vista financeiro, as empresas se preocupam freqüentemente tanto com o fluxo de caixa operacional, utilizado na tomada de decisões, quanto com o fluxo de caixa livre, acompanhado atentamente no mercado de capitais. 1 Análise do fluxo de caixa da empresa Depreciação • Depreciação é o lançamento sistemático de uma parcela dos custos de ativos fixos contra as receitas de cada exercício. • Para fins fiscais, a depreciação é determinada com base no sistema modificado de recuperação acelerada de custo. • Por outro lado, vários outros métodos de depreciação costumam ser usados para fins de divulgação de resultados. Análise do fluxo de caixa da empresa Depreciação e fluxo de caixa • Os administradores financeiros se preocupam muito mais com os fluxos de caixa do que com os lucros. • Para ajustar a demonstração de resultado de modo a obter os fluxos de caixa operacionais, todas as despesas não desembolsadas devem ser somadas de volta ao lucro líquido depois do imposto de renda. • Com a redução do lucro tributável, a depreciação e outras despesas não…

Receita Federal do Brasil ICMS - Referente ao estado de São Paulo 11.3 Fluxo de caixa O fluxo de caixa demonstra as movimentações financeiras de entrada e saída efetuadas na abertura da “Welove” em um determinado período. Na tabela abaixo consta o resumo do investimento para abertura da empresa: Na tabela abaixo é apresentado o fluxo de caixa projetado para período de 12 meses: 11.4 Demonstrativo do Resultado do Exercício (DRE) …

5HYLVWD(OHWU{QLFDGH&RQWDELOLGDGH D( {QL DGH&RQW DGH &XUVRGH&LrQFLDV&RQWiEHLV8)60 RGH& V&RQW V8 ____________________________________________________________ ___________________________________ VOLUME I. N.3 MAR-MAI/2005 PLANEJAMENTO FINANCEIRO Autor: Carlos Eduardo Rosa Lucion 1 RESUMO Este trabalho ressalta a importância do processo de planejamento financeiro para a vida das empresas diante de um cenário econômico abalado por inúmeras crises que levam a…

5HYLVWD(OHWU{QLFDGH&RQWDELOLGDGH D( {QL DGH&RQW DGH &XUVRGH&LrQFLDV&RQWiEHLV8)60 RGH& V&RQW V8 _______________________________________________________________________________________________ VOLUME I. N.3 MAR-MAI/2005 PLANEJAMENTO FINANCEIRO Autor: Carlos Eduardo Rosa Lucion 1 RESUMO Este trabalho ressalta a importância do processo de planejamento financeiro para a vida das empresas diante de um cenário econômico abalado por inúmeras crises que levam a economia…

5HYLVWD(OHWU{QLFDGH&RQWDELOLGDGH D( {QL DGH&RQW DGH &XUVRGH&LrQFLDV&RQWiEHLV8)60 RGH& V&RQW V8 VOLUME I. N.3 MAR-MAI/2005 _______________________________________________________________________________________________ PLANEJAMENTO FINANCEIRO Autor: Carlos Eduardo Rosa Lucion 1 RESUMO Este trabalho ressalta a importância do processo de planejamento financeiro para a vida das empresas diante de um cenário econômico abalado por inúmeras crises que levam a…

a parte financeira, na qual pode-se destacar, os elementos da política de investimento e financiamento da empresa, sem examinar detalhadamente os componentes individuais dessas políticas. A presente análise tem por objetivo descrever pontos relevantes ao processo de planejamento financeiro que contribuem significativamente para que a empresa possa atingir seus objetivos de forma sistêmica e gradativa, sendo este um dos responsáveis pelo sucesso do plano estratégico da…

Pergunta 1 1. O Mercado mantém projeção de inflação de 2011 e de 2012 O mercado financeiro manteve a projeção para a inflação em 2011 e 2012, segundo o boletim Focus, divulgado hoje pelo Banco Central (BC). De acordo com a pesquisa, a expectativa para a inflação oficial neste ano ficou em 6,31%, em um patamar distante do centro da meta de inflação, que é de 4,50%. A meta tem margem de tolerância de dois pontos porcentuais para cima ou para baixo. A projeção para a inflação em 2012…

GERENCIAIS EDSON FERNANDO NERI Analise financeira da empresa Projeção Futura Toledo 2012 EDSON FERNANDO NERI Analise financeira da empresa Projeção Futura Trabalho de 2°SEMESTRE Processos Gerenciais ........ apresentado à Universidade Norte do Paraná UNOPAR, como requisito parcial para a obtenção de média semestral nas disciplinas de Matemática Financeira, Finanças Empresariais, Gerencia Financeiras. Toledo 2012 SUMÁRIO 1 INTRODUÇÃO…

Planejamento Financeiro - Parte I "Quem planeja, antecipa. Quem antecipa, se prepara. Quem se prepara, sabe onde pode melhorar. Quem sabe o que precisa fazer, realiza. Quem realiza, vence!" (Desconhecido) Olá!!! Voltamos!!! Nesta e na próxima web aula, veremos tudo sobre Planejamento Financeiro. Portanto, dividiremos o conteúdo em Parte I e Parte II. O material é bem interessante e tenho certeza que os ajudará na sua carreira profissional. Fiquem atentos ao conteúdo e…

1. Ementa Conceitos de Planejamento e Projeto. Identificação do Projeto dentro do processo de Planejamento das Organizações. Tipos de projeto. Estudo de Mercado. Correlação e regressão. A Localização do Projeto. Tamanho (escala) do Projeto. Financiamentos para Projetos. Quadros financeiros de um Projeto. Formação de fluxo de caixa para análise da viabilidade do Projeto. Critérios de análise. Análise de sensibilidade aplicada a projetos. 2. Objetivo Geral Contribuir para a formação de…