econometria avançada

INSPER INSTITUTO DE ENSINO E PESQUISA

Arthur Bergamo (100%)
Bárbara Scodeler (100%)
Daniel Carneiro (70%)
Guilherme Hidalgo (100%)
Ricardo Simon (90%)
Thomas Andrew Ortega (100%)

COMO VARIÁVEIS MACROECONÔMICAS IMPACTAM A PRODUÇÃO INDUSTRIAL NORTE AMERICANA.
Trabalho Final Econometria Avançada – Professor Sérgio Martins.

SÃO PAULO, 2014.
Sumário.

1. Resumo Este trabalho tem como objetivo estudar o efeito das variáveis macroeconômicas taxas de câmbio, taxa de juros e inflação no comportamento da produção industrial norte-americana, com esse estudo feito utilizando dados do período de 1967 a 2014, adotando observações trimestrais. A estimação foi efetuada via modelo de vetor de correção de erros (VEC) aliado a um modelo de resposta ao impulso. O modelo estimado apresentou uma relação de longo prazo entre as variáveis estudadas e demonstrou que a taxa de juros possui uma correlação negativa com a produção industrial visa vi uma correlação positiva entre o produto gerado pelo setor industrial e as variáveis de desvalorização do câmbio e uma leve queda inicial com manutenção do nível após alguns períodos da evolução dos níveis de preço (inflação).
2. Introdução
Considerada uma das principais variáveis para a captação da atividade econômica de um país, o nível de produção industrial é o output de diversos fatores macroeconômicos. Seu indicador é o agregado de todas as atividades de benfeitoria e industrialização de produtos nacional, desde pacotes para a embalagem de amendoins à helicópteros ou aviões de guerra. Intuitivamente o nível de atividade econômica depende de fatores como o desemprego e o nível de utilização da capacidade instalada, admitindo esses como proxys para os fatores capital e trabalho. Em uma ótica mais abrangente podemos observar impactos de variáveis como câmbio, juros e inflação.
Esse trabalho tem como principal objetivo entender quantitativamente as relações e efeitos de mudanças em variáveis