Construção civíl

Caso 7 – Orçamento de Caixa
Trans-Pacific Importing Company Adaptado de

Gitman, L. J., Johnson, T. E., & Flaherty, R. A. (1980). Casos em Administração Financeira (J. Anceiewicz & F. J. d. S. Braga, Trans.). São Paulo: Saraiva.

A Trans-Pacific Importing era uma empresa atacadista de importação especializada em mercadorias de arte oriental, hindu e malasiana. A companhia dispõe de inúmeros representantes de vendas espalhados pelos EUA, e estes têm comunicado à matriz que muitos de seus clientes estariam interessados em comprar vários outros tipos de mercadorias oriundas do Oriente Médio e da África. Por esta razão, a Trans-Pacific contratou uma empresa de pesquisa de mercado para examinar os anseios de sua clientela. O relatório foi extremamente positivo, mostrando que, de fato, existiria um imenso mercado potencial para tais mercadorias. No início de dezembro de 1974, James Loo, presidente da Trans-Pacific Importing, entrou em contato com o First Mercantile Bank, com a finalidade de descontar uma promissória de $787.500,00, para poder financiar o estoque necessário destinado à expansão do novo mercado. Loo apresentou as demonstrações financeiras da Trans-Pacific e o relatório de pesquisa de mercado ao comitê de crédito do Banco. O comitê solicitou ao presidente da empresa que lhe fornecesse um plano proposto de amortização do empréstimo. Loo pediu ao seu diretor financeiro, Carl Goldstein, que preparasse o demonstrativo. Goldstein decidiu que o plano solicitado seria montado com mais facilidade a partir de um orçamento de caixa. Para tanto começou a reunir os dados, e juntou os fatos e informações a seguir. a) Previsão de Vendas para 1975 ($/mês) janeiro $810.000,00 julho $1.080.000,00 fevereiro $787.500,00 agosto $1.125.000,00 março $945.000,00 setembro $1.237.500,00 abril $1.215.000,00 outubro $1.350.000,00 maio junho $956.250,00 $900.000,00 novembro dezembro $1.350.000,00 $1.035.000,00 total $12.791.250,00

Esta previsão de vendas incluía vendas