Pesquisa operacional no fluxo de caixa

Sumário 1. Apresentação do Problema O gerenciamento de caixa lida com o uso eficiente dos ativos líquidos da empresa e foi uma das primeiras áreas de aplicação em programação matemática e pesquisa operacional. A gestão do fluxo de caixa (cash flow management), por sua vez, é um problema financeiro mais complexo, que envolve administrar os investimentos de curto prazo, as entradas e as saídas de caixa, e os financiamentos de curto prazo, visando à maximização do retorno financeiro ao final do período de planejamento (GOLDEN; LIBERATORE; LIEBERMAN, 1979). Além de lidar com o fornecimento de recursos financeiros que são necessários para as atividades operacionais da empresa, o problema da gestão de fluxo de caixa inclui a formulação de decisão regras para controlar o nível de equilíbrio de caixa e a administração de um conjunto de fatos estruturados no tempo (Brigham e Houston, 2004; Gitman, 1987; Sethi e Thompson, 1970; Van Horne, 1995; Welsch, Hilton, e Gordon, 1988). No caso da otimização dos processos financeiros, a semelhança com as redes de fluxo é natural devido aos seus sistemas de fluxo de caixa inter-relacionados e compostos por elementos que entretêm relações numerosas, diversificadas e complexas (Crum, Klingman, & Travis, 1979; Geunes & Pardalos, 2003). Em particular, modelos de gestão de fluxo de caixa podem ser formulados como modelos de fluxo em redes generalizadas, onde os fluxos nos arcos da rede podem ter ganhos ou

ADM020 – Matemática Financeira Taxas de juros Sumário 1. Revisão Aula 05 2. Objetivo da Aula 06 3. Taxa efetiva 4. Taxa nominal 5. Taxa equivalente 6. Projeto Juros, à Vista Exercícios ADM020 - Matemática Financeira - Aula 06 2 1. Revisão 1. Revisão O mercado de juros hoje http://www1.folha.uol.com.br/mercado/792335-copom-mantem-juros-em-1075-e-deve-deixar-nova-alta-para-proximo-governo.shtml ADM020 - Matemática Financeira - Aula 06 4 1. Revisão O mercado de juros hoje:…

MATEMÁTICA FINANCEIRA P/ O BDMG (TEORIA E EXERCÍCIOS) PROFESSOR: GUILHERME NEVES Aula 3 – Matemática Financeira para BDMG 1 Sistemas de Amortização.................................................................................................. 2 1.1 1.2 Conceito ....................................................................................................................... 2 Sistema Francês de Amortização (Sistema de Amortização Progressiva) ....... 2 Tabela Price…

FGV Management MBA em Finanças Empresariais MATEMÁTICA F INANCEIRA Marcus Vinicius Quintella Cury, D.Sc. mvqc@fgvmail.br Realização Fundação Getulio Vargas FGV Management 1 Todos os direitos reservados à Fundação Getulio Vargas Cury, Marcus Vinicius Quintella Matemática Financeira 1ª Rio de Janeiro: FGV Management – Cursos de Educação Continuada. 37p. Bibliografia 1. Finanças 2. Avaliação de Investimentos I. Título Coordenação Executiva do FGV Management: Prof. Ricardo Spinelli de…

| |Título: Atividade 1 – refletir sobre o custo do dinheiro ao longo do tempo | |Aluno: Thales Becker Dias da silveira | |Disciplina: Matemática Financeira |Turma: 184 | |Introdução …

(HP 12C) MATEMÁTICA FINANCEIRA Prof. Marcos Cascino Disciplina: Matemática Financeira Carga Horária: 66 h/a Docente: MARCOS ANTONIO GAGLIARDI CASCINO Perfil do Docente: Bacharel e Licenciado em Matemática - Mestre em Educação Área principal de atuação do Docente: Educação desde 1976 EMENTA Introdução ao uso da HP Porcentagem Fluxo de caixa Juros e regimes de capitalização…

ESAB- Escola Superior Aberta do Brasil MATEMÁTICA FINANCEIRA USANDO HP-12C Petrópolis, 2012. ESAB- Escola Superior Aberta do Brasil MATEMÁTICA FINANCEIRA USANDO HP-12C Petrópolis, 2013. O QUE É MATEMÁTICA FINANCEIRA? A Matemática Financeira é uma ferramenta de auxílio à tomada de decisão financeira ótima. As decisões…

Bertolo MATEMÁTICA FINANCEIRA MERCADO FINANCEIRO OBJETIVO: JUSTIFICATIVA: PROGRAMA: I – O MERCADO FINANCEIRO I.1 – O Mercado de Capitais I.1.1 – Mercado de Renda Variável I.1.1.1 – O que são Ações I.1.1.2 – Tipos de Ações I.1.1.3 – Classes de Ações I.1.1.4 – Direitos e Proventos I.1.1.5 – Negociação I.1.1.6 – Bolsa de Valores I.1.1.7 – Bovespa I.1.1.8 – Comissão de Valores Mobiliários I.1.1.9 – ADR´s I.1.2 – Mercado de Renda Fixa I.1.2.1 – Mercado de Renda Fixa…

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Produção, v. 20, n. 2, abr./jun. 2010, p. 251-264 doi: 10.1590/S0103-65132010005000019 Otimização de fluxos em rede na gestão financeira do caixa: aplicação em uma empresa agroindustrial José Vinícius de Avila Pachecoa,*, Reinaldo Morabitob a, *vinapacheco@yahoo.com.br, UFSCar, Brasil b morabito@ufscar.br, UFSCar, Brasil Resumo Neste estudo, formulou-se o problema de gestão do fluxo de caixa encontrado em uma típica empresa agroindustrial como um modelo de otimização de fluxos em rede…