Gestao financeira

Universidade do Sul de Santa Catarina – Unisul
Campus Virtual

|[pic] |Atividade de Avaliação a Distância |

Disciplina: Gestão Financeira I
Curso: Gestão da Tecnologia da Informação
Professor: Ruy Geraldo dos Reis Costa
Nome do aluno: Débora Coelho Lopes dos Reis
Data: 14/02/2012

Orientações: ▪ Procure o professor sempre que tiver dúvidas. ▪ Entregue a atividade no prazo estipulado. ▪ Esta atividade é obrigatória e fará parte da sua média final. ▪ Encaminhe a atividade via Espaço UnisulVirtual de Aprendizagem (EVA).

1. A empresa Picareta S/A está preocupada com a gestão eficiente de seu caixa. Os estoques têm idade média de 60 dias, as contas a receber são pagas em 30 dias e as contas a pagar são liquidadas em aproximadamente 45 dias após serem geradas. Calcule: (1,5 pontos)

a)Calcule o ciclo operacional da empresa;

|CO = 60 + 30 = 90 DIAS |

b)Calcule o ciclo de caixa da empresa;

|CICLO DE CAIXA = 60 + 30 – 45 = 45 DIAS |

2. Uma empresa compra determinada mercadoria para pagamento de seus fornecedores em 30 dias, o prazo médio de estocagem da mercadoria é de 90 dias. O prazo médio de recebimento dos clientes é 90 dias. A empresa gasta R$ 30.000.000 em investimentos em seu ciclo operacional por ano, a uma taxa constante. Suponha um ano de 360 dias. Determine: (1,5 pontos)

Dados:
Pgt fornecedores: 30 dias
Prazo médio Estoque: 90 dias
Prazo médio recebimento: 90 dias
Gastos: 30.000.000
Ano Dia: 360 dias

a)O ciclo operacional.

CO=PMRE+PMRV
CO=90+90
CO= 180

b)O ciclo de caixa.

CC=PMRE+PMRV-PMPF
CC=90+90-30
CC=150

c)O volume de recursos necessários para sustentar o ciclo de conversão de caixa da empresa;

CICLO DE CAIXA ANUAL= 360/150 = 2.4

SALDO MINIMO DE CAIXA= 30.000.000/2.4
SALDO MINIMO DE CAIXA= 12.500.000