Pap mercado de capitais

DEFINIÇÃO DE CARTEIRAS DE INVESTIMENTO ATRAVÉS DE ANÁLISES CONJUNTAS

Andréa Araújo

Resumo
Carteiras de investimento são melhor opção para aplicações, pois a diversificação de papéis dilui o risco para o investidor. A elaboração de uma carteira depende de análises complexas que objetivam a definição dos papéis que possibilitarão retorno aos investidores. O artigo a seguir apresenta os critérios usados na definição de uma carteira de investimento através de análises fundamentalista e técnica, iniciando com a escolha de 20 papéis lucrativos que após analisados permitiram a seleção de 5 papéis para um investimento de R$100.000,00, onde são apresentados os retornos esperados de cada papel e por acumulação o comportamento da carteira. Os papéis escolhidos provém de empresas sólidas, líderes setoriais e com potencial de valorização. O processo permitiu a criação da carteira com expectativa de rendimento de 0,42% ao dia e projeção de cerca de 9% ao mês, com um risco(variância) muito baixa de cerca de 2,94%.

Palavras-chave: Investimento; Carteiras; Rendimentos

Introdução
Considerando-se que o mercado de capitais é dividido em duas fases: o mercado primário (que trata da obtenção de recursos pelas empresas através da emissão de títulos) e o mercado secundário (que trata da realização de ganhos pelos investidores), e que existem variações entre os resultados das empresas que afetam as rentabilidades dos títulos, a definição de quando, quanto e onde investir passa a ser o principal fator de sucesso da economia. Com essa realidade, investidores buscam responder essas questões de maneira que garantam sobrevivência e rentabilidade do mercado.
O uso de previsões baseadas em processos parcialmente exatos, onde parte das informações é originada nas séries históricas das companhias, resultados dos exercícios, influências causadas pelo desempenho dos mercados atuantes e outras fontes subjetivas de previsões. A tomada de decisão baseada na análise dessas informações