Gestão financeira ii

1. A empresa Picareta S/A está preocupada com a gestão eficiente de seu caixa. Os estoques têm idade média de 60 dias, as contas a receber são pagas em 30 dias e as contas a pagar são liquidadas em aproximadamente 45 dias após serem geradas. Calcule: (1,5 pontos)

PMRE= 60 dias
PMRV= 30 dias
PMPF= 45 dias

a)Calcule o ciclo operacional da empresa;

CO= PMRE+PMRV
CO= 60+30
CO=90
R: O ciclo operacional da empresa é de 90 dias.

b)Calcule o ciclo de caixa da empresa;

CC= PMRE+PMRV-PMPF
CC=60+30-45
CC=45
R: O ciclo de caixa da empresa é de 45 dias.

2. Uma empresa compra determinada mercadoria para pagamento de seus fornecedores em 30 dias, o prazo médio de estocagem da mercadoria é de 90 dias. O prazo médio de recebimento dos clientes é 90 dias. A empresa gasta R$ 30.000.000 em investimentos em seu ciclo operacional por ano, a uma taxa constante. Suponha um ano de 360 dias. Determine: (1,5 pontos)

PMRE= 90 dias
PMRV= 90 dias
PMPF= 30 dias
Investimento em 360 dias: R$ 30.000.000

a)O ciclo operacional.
CO= PMRE+PMRV
CO= 90+90
CO=180
R: O ciclo operacional é de 180 dias.

b)O ciclo de caixa.

CC= PMRE+PMRV-PMPF
CC=90+90-30
CC=180-30
CC=150
R: O ciclo de caixa é de 150 dias.

c) O volume de recursos necessários para sustentar o ciclo de conversão de caixa da empresa;

R$ 30.000.000: 360dias= R$ 83.333,33
R$ 83.333,33 x 150 Dias de ciclo de caixa= R$ 12.500.000
R: O volume de recursos necessários para sustentar o ciclo de conversão de caixa da empresa é de R$ 12.500.000,00

3. Suponha que uma empresa realizou vendas durante o ano de 2008 no valor de R$ 300.000,00. Do total das vendas 50% foram recebidos dentro do exercício social e o restante será recebido no exercício social subseqüente. As despesas e os custos totalizaram R$ 80.000,00 e foram pagas integralmente dentro do exercício social. Apure o resultado contábil e financeiro do período. Justifique sua resposta através do cálculo. (1,5 pontos)
CONTÁBIL