Contabilidade

-------------------------------------------------
Mapa de cash flow
-------------------------------------------------
De Thinkfn
Ir para: navegação, pesquisa
O Mapa de cash flow, demonstração dos fluxos de caixa ou mapa de tesouraria complementa a informação do Balanço e da Demonstração de resultados ao ilustrar os fluxos de dinheiro na empresa, segundo uma perspectiva diversa da contabilidade em que regista custos e proveitos quando estes são gerados, e não quando geram movimentos de dinheiro (o que muitas vezes, acontece posteriormente).[1] Tabela de conteúdo[esconder] * 1 Vantagens * 2 Tipos de cash flow * 3 Modelo típico * 4 Ver também * 5 Links relevantes * 6 Referências |
-------------------------------------------------
Vantagens
A diferença entre os mapas "tradicionais" e o mapa de cash flows é importante, porque muitas vezes a expansão da actividade dita uma expansão contínua das necessidades de fundo de maneio ou de investimento de tal forma que um negócio que nas demonstrações tradicionais parece excelente pelos seus fantásticos resultados, na geração efectiva de dinheiro pode ser extremamente fraco. Isto acontece porque a expansão de rúbricas como clientes ou existências não tem virtualmente impacto nos resultados líquidos reportados por um negócio, mas facilmente absorve toda a liquidez gerada pelo negócio. Da mesma forma, o investimento em capex tem um impacto muito maior na liquidez gerada por uma empresa do que o seu impacto nos resultados via amortizações. Aliás, a fraude da Worldcom baseava-se essencialmente nessa realidade ao reclassificar despesas correntes como capex.
De modo inverso, é possível que uma empresa que tenha passado por uma expansão inusitada do fundo de maneio ou um investimento pesado em capex, esteja agora em condições de gerar mais cash flow do que faria normalmente, e os mapas do balanço e demonstração de resultados não reflictam essa realidade.
Por último, o mapa de cash flow permite identificar